أخبارالمطورينإدخالالمشروع Blockchain شرح الأحداث والمؤتمرات الصحافةالنشرات الإخبارية
اشترك في نشرتنا الإخبارية.
عنوان بريد الكتروني
نحن نحترم خصوصيتك
الرئيسية
مستقبل إدارة الثروات على Blockchain
ملخص للتحديات التي يواجهها مديرو الثروات والفرص المقابلة التي تطرحها تقنية blockchain بواسطة Lex Sokolin ، كبير مسؤولي التسويق والقائد العالمي للتكنولوجيا المالية في ConsenSys ، بقلم نيكول أدارم ، 28 يناير 2021 ، نُشر في 28 يناير 2021
على مدى العقدين الماضيين ، تحول عرض القيمة لإدارة الثروات من الوصول والتمكين إلى الشراكة والمشورة. تآكل الوصول إلى عبوات الاستثمار التقليدية ، المتمثلة في التوزيع العالمي للأصول المفهرس إلى الأسواق التجريبية ، وأصبح سلعة. أدت موجات الابتكار التكنولوجي إلى أتمتة تعبئة وتداول صناديق الاستثمار المتداولة ، والتداول الحسابي وإعادة التوازن للمحفظة المدمجة ، والألفا المستمدة من حصاد الضرائب الضريبية ألفا ، وقدرات الإبلاغ عن الأداء للبنوك الخاصة. اليوم نحن نقف مع إدارة الثروات ملفوفة بدقة في هاتفنا ، حيث أن تريليونات الأصول جاهزة للتدفق إلى منتج إدارة الأصول بأقل سعر.
في هذا السياق ، لدى مديري الثروات عدة محاور للتمايز. أحدهما هو تعزيز العلاقة الإنسانية بأنواع أوسع من النصائح ، والانتقال من مجرد توصية الاستثمار إلى التخطيط المالي ، والهيكل الضريبي ، بالإضافة إلى فئة الخدمات الأوسع وتخطيط الحياة. في هذا الصدد ، يصبح المستشارون المعالجين الماليين الذين يحتاج عملاؤهم إلى عدم ارتكاب أخطاء سلوكية. مسار آخر هو اقتطاع ألفا في إدارة الاستثمار. في حين أن فئات الأصول البديلة ، مثل صناديق التحوط ، أو صناديق الأموال ، أو الأسهم الخاصة قد أدت إلى سرد للعوائد المتباينة في الماضي ، إلا أنها لم تتم فهرستها وفقًا للمحرك الأساسي للرحلة البشرية عبر الزمن – الابتكار والتكنولوجيا.
لذا فقد حان الوقت لإلقاء نظرة على الأصول الرقمية والتشفير والبنية التحتية التشغيلية التي يسافرون عليها. الجدة هي بداية محادثة وطريقة للمستشارين الماليين لتقديم منظور جديد لشيء يهتم به العديد من عملاء التجزئة الآن. أصبحت ملكية التجزئة لأصول التشفير الأصلية مثل Bitcoin و Ether الآن مكونة من رقمين ، وقد اتخذت بعض المؤسسات والأوقاف خطوات لدمج المنتجات المعبأة والمنظمة بشكل صحيح في تخصيصات الأصول الأوسع نطاقًا. تم بناء سلسلة القيمة الخاصة بالوصاية ، والتبادل ، والتسوية ، والمحفظة الرقمية ، واختبارها ، وهي على وشك إطلاقها على نطاق أوسع من خلال الصناعات الثقيلة مثل NASDAQ ، و Intercontinental Exchange ، و Fidelity وغيرها..
مديرو الثروات هم من مصنعي منتجات أسواق رأس المال. إنها تتطلب تباديلًا مألوفًا وهياكل منتجات تدخل في التكنولوجيا المألوفة وإدارة الاستثمار ومنصات تقارير العملاء. وقد أدى ذلك إلى حماية مدير الثروة من التعامل مع فئة الأصول التي يتعرض لها عملاؤهم بالفعل ، وبالتالي لديهم في محافظهم الاستثمارية. ومع ذلك ، فإن الانتظار لعدة سنوات أخرى ليس خيارًا ببساطة. تفتخر شركات مثل Coinbase بأكثر من 40 مليون مستخدم وأكثر من 90 مليار دولار في الأصول تحت شكل من أشكال الحراسة أو الإدارة. برمجيات الاستثمار المستمدة من roboadvisors والمنفذة في سلاسل الكتل العامة تمتلك الآن أكثر من 20 مليار دولار في شكل نقدي مكافئ و 25 مليار دولار من الالتزامات المضمونة الطلب موجود ، إذا كنت تعرف كيفية التفاعل مع النظام العالمي الناشئ واكتشاف القيمة لعملائك.
دعونا نفصل بين قضيتين رئيسيتين. الأول هو فئة الأصول المشفرة نفسها ، وخصائص عائدها الجديدة المرتبطة بفلسفات الأجيال والتطور التكنولوجي. والثاني هو البنية التحتية المالية التي تنتقل عليها هذه الأصول – تحديد ما هو السهم أو المال أو القرض. على عكس الأنظمة التقليدية ، التي تتعامل مع ملكية الأصول على أنها تجريد مع مطالبة على طرف آخر في سلسلة القيمة (على سبيل المثال ، CUSIP أو شريط في نظام الحافظ المرتبط بـ CSD) ، تنفذ أنظمة blockchain حقوق الملكية الرقمية الفعلية فيما يتعلق الأصل المعني. تسمح هذه الحقوق بالنشاط الاقتصادي الفوري ، والأسواق اللامركزية العالمية ، والاكتتاب في قروض الطرف الثالث أو التداول بالهامش ، والوصول إلى منتجات أسعار الفائدة المخصصة التي يمكن الوصول إليها فقط على الشبكات العامة.
تتضمن هذه البنية التحتية الجديدة والقوية كفاءات وابتكارات كبيرة في وظيفة مدير الاستثمار. البدائل والاستثمارات المالية المتخصصة ، مثل العقارات ، والأسهم الخاصة ، وتمويل الأعمال الصغيرة ، لها مسار للإدارة بسلاسة مثل الأسهم والسندات المتداولة علنًا. اليوم, برنامج قوي يسمح بترميز هذه الأصول – بشكل أساسي إعادة هيكلة الورق إلى بدائل رقمية جزئية – بطريقة يسهل الوصول إليها وقابلة للتكرار. يعد بناء محفظة إعادة التوازن الذاتي المكونة من فرص استثمارية جديدة مع إمكانية الوصول إلى الأسواق الثانوية الناشئة بمثابة مكافأة للانخراط في هذا النظام البيئي.
بينما كان هناك سرد حول الامتثال والرقابة التنظيمية في الفضاء على مدى السنوات العديدة الماضية ، فإن الحقيقة أكثر دقة بكثير. كما هو الحال في أي صناعة سريعة التطور يغمرها رأس المال الاستثماري ، يمكن للطبيعة البشرية أن تتحول إلى الجانب المظلم. ومع ذلك ، تزودنا البلوكشين بسجلات شفافة وقابلة للتدقيق للمعاملات الفعلية وتدفقات الأموال التي حدثت منذ بداية الشبكة ، مع الاحتفاظ بالاستقلالية الزائفة للمستخدم. نفذت العديد من المشاريع أيضًا الخصوصية والترخيص الذي يتوافق مع معايير صناعتنا. كل هذا ليقول إن البنية التحتية المالية القائمة على blockchain من المرجح أن تخلق قطاعًا ماليًا أفضل تنظيماً وأكثر امتثالاً مما كان ممكنًا من قبل.
تهدف إدارة الثروات إلى مساعدة الناس على عيش أفضل حياتهم المالية وتحقيق نتائج شخصية إيجابية. تجذب الأصول الرقمية والتمويل اللامركزي ملايين المستخدمين إلى نوع جديد من الخبرة المالية ، وهو النوع الذي يترك وراءه الكثير من البرامج الوسيطة وعدم الكفاءة في القرن العشرين. سوف يتعامل المستشار المالي المغامر بعمق مع وعد المستقبل ، مع البقاء على أسس خالدة لإدارة الأموال الحكيمة والتنويع. بدون مخاطرة لا فائدة!
تعرف على المزيد حول حلول blockchain لإدارة الأصول
طورت ConsenSys مجموعة منتجات ConsenSys Codefi لمساعدة مديري الثروات والمكاتب العائلية والبنوك الخاصة على الوصول إلى الابتكار الذي يحدث في الأصول المالية والرقمية القائمة على blockchain. Codefi هو اختصار للتجارة والتمويل اللامركزي ، ويهدف إلى تسهيل استكشاف وتجربة ودمج فئات الأصول الناشئة على المستشارين. المجموعة معيارية وتغطي الوظائف من إصدار وتوزيع الأصول الرقمية ، إلى برامج التداول في الأسواق الرقمية الناشئة ، إلى الامتثال ومتطلبات “اعرف عميلك” ، وتراكبات البيانات والمخاطر والتحليلات.
قد يهتم مديرو الثروات بمساعدة عملائهم على امتلاك (1) أصول تشفير أصلية ، مثل Bitcoin و Ether ، أو (2) أوراق مالية بديلة تم تنظيمها في شكل رمزي. الرمز المميز هو تمثيل رقمي لما يمكن أن يكون أي فئة من فئات الأصول ، من الأسهم التقليدية والدخل الثابت ، إلى الأسهم الخاصة والعقارات والتمويل المتخصص. يستخدم عدد متزايد من مديري الأصول والمصدرين الأساسيين الترميز على Ethereum لتبسيط إدارة الأصول وأصحاب المصلحة ، وتقليل تكاليف تسوية البيانات ، والوقوف على البنية التحتية الحديثة للسوق ، والاتصال بمجموعة عالمية من المتداولين والمستثمرين. يمكن لمديري الثروات الذين يبحثون عن عملاء جدد وفرص استثمارية مخصصة العمل مع هؤلاء الأطراف المقابلة لصالح عملائهم من خلال منتجاتنا البرمجية.
اقرأ التقرير الكامل لإدارة الثروات من The Wealth Mosaic هنا.
اشترك في النشرة الإخبارية لدينا للحصول على أحدث أخبار Ethereum وحلول المؤسسات وموارد المطورين والمزيد.